Thông tin về quản lý lãi suất của các khoản nợ

1. Quản lí lãi suất của các khoản nợ là gì?

Quản lý lãi suất hay quản lý rủi ro lãi suất là những thuật ngữ được sử dụng chủ yếu trong ngành ngân hàng, các công ty phi tài chính. Việc quản lý lãi suất được xem là một trong những vấn đề quan trọng hàng đầu để phòng ngừa những rủi ro có thể xảy ra với những khoản vay. Sự ra đời và tăng trưởng nhanh chóng của thị trường trái phiếu doanh nghiệp trên thế giới đã mang đến cho các doanh nghiệp những cơ hội hơn để quản lý những khoản chênh lệch lãi suất của họ.

Trên thực tế, các ngân hàng đã trở thành đơn vị cung cấp nguồn tiền chủ đạo cho các công ty phi tài chính. Trong một thị trường mà ngân hàng giữ vai trò chi phối thì khả năng tiếp cận những nguồn vốn với lãi suất cố định của các doanh nghiệp có thể sẽ bị hạn chỉ vì nguồn vốn ngân hàng chủ yếu áp dụng theo mức lãi suất thả nổi trên thị trường. Bên cạnh đó, cả năng tiếp cận cố định cũng không cao việc tài trợ lãi suất sẽ làm cho tình hình phức tạp thêm. Do đó các công ty cần phải nỗ lực thay đổi để phù hợp với mức độ nhạy cảm lãi suất của nợ phải trả với tài sản của họ. Rủi ro lãi suất thường phát sinh khi mức tuyệt đối của lãi suất có những biến động, điều này sẽ ảnh hưởng trực tiếp đến giá trị của các chủ quan của thu nhập cố định trên thị trường.

Bởi lẽ lãi suất cũng như giá trái phiếu có mối quan hệ tỷ lệ nghịch nghĩa là khi lãi suất tăng thì giá trái phiếu sản và ngược lại. Do đó những nhà đầu tư trái phiếu thường sẽ chọn những loại trái phiếu có lại suất cổ tích trong thời gian dài để giảm thiểu những rủi ro về lãi suất trực tiếp. 

2. Tác động của rủi ro lãi suất

Đối với mỗi khoản nợ sẽ luôn tồn tại những rủi ro về lãi suất trong quá trình cá nhân hoặc tổ chức thực hiện việc vay vốn của ngân hàng. Một số tác động của rủi ro lãi suất có thể kể đến như:

– Xét trên khía cạnh lợi nhuận: thu nhập ròng từ lãi suất của các khoản nợ chiếm tỷ trọng rất lớn trong việc kinh doanh, nguồn vốn của một ngân hàng. Khi lãi suất thị trường thay đổi thì thu nhập lãi suất của ngân hàng cũng sẽ chuyển động Theo tình hình thị trường. Điều này xảy ra do những nguồn thu từ danh mục cho vay và đầu tư cũng như các chi phí phát sinh nên bất cứ một khoản tiền người nào sẽ chịu sự tác động này từ thị trường. 

– Xét về khía cạnh giá trị kinh tế: giá trị kinh tế của một tài sản được thể hiện rõ nhất ở sông tiền sẽ mang đến trong tương lai. Những biến động của lãi suất trên thị trường có thể ảnh hưởng trực tiếp đến giá trị kinh tế của tài sản đó cũng như các hạng mục ngoại bảng của ngân hàng.

Chính những rủi ro này có thể khiến ngân hàng phải đối mặt với việc thua lỗ, phá sản và làm ảnh hưởng đến những khách hàng gửi tiền và các doanh nghiệp không được cấp ứng nguồn vốn khi cần thiết. Đây là lý do khiến cho xã hội rối loạn và kéo theo hàng loạt hệ quả nghiêm trọng cũng như sự sụp đổ của các ngân hàng khác.

Bên cạnh đó khi một ngân hàng phá sản sẽ làm ảnh hưởng đến một chuỗi các ngân hàng khác và lãnh đạo luôn trực tự xã hội. Hiểu một cách đơn giản thì sự tác động này của lãi suất ngân hàng sẽ làm ảnh hưởng đến toàn bộ nền kinh tế nói chung và các doanh nghiệp trên thị trường nói riêng. 

Quản lý rủi ro lãi suất chính là việc các ngân hàng xây dựng, phân tích, thiết lập các hệ thống quy trình để có thể nhận biết, giám sát, kiểm soát những tổn thất đã đang và sẽ diễn ra ảnh hưởng trực tiếp đến thu nhập của ngân hàng đó do những biến động của lãi suất. từ đó, ngân hàng sẽ đưa ra những chính sách kế hoạch chiến lược kết hợp với việc sử dụng những công cụ chuyên môn để có thể hạn Chế tối đa những rủi ro và ảnh hưởng của biến động lãi suất Với nền kinh tế và phát triển của ngân hàng đó. 

Để quản lý rủi ro lãi suất có hiệu quả thì các ngân hàng không nhất thiết phải loại trường mọi rủi ro vì đây là điều rất khó có thể thực hiện, thay vào đó họ nên chuyển những rủi ro đó sang trạng thái có thể khắc phục và chấp nhận được. Thách thức đặt ra đối với những nhà quản lý rủi ro lãi suất là phải xác định được Những khó khăn, thử thách mà ngân hàng sẽ phải đối mặt. Đồng thời, họ sẽ phải có những công cụ phương pháp để phòng ngừa rủi ro lãi suất cân bằng giữa chi phí bỏ ra với lợi suất nhận về. 

Mục tiêu quan trọng nhất trong việc quản lý rủi ro lãi suất là phải hạn chế tối đa những ảnh hưởng của các rủi ro này đối với hoạt động kinh tế, nguồn vốn của ngân hàng. Cho dù lãi suất của Viện động ra sao thì ngân hàng vẫn luôn mong muốn và cố gắng để đạt được mức thu nhập dự kiến đã đặt ra lúc ban đầu. Vì thế, việc nâng cao kỹ năng và hiệu quả quản lý rủi ro lãi suất Luôn được các ngân hàng hết sức chú trọng đầu tư. 

Muốn đạt được mục tiêu này thì ngân hàng phải tìm ra điểm tập trung, nhạy cảm nhất đối với lãi suất trong các danh mục tài sản có và tài sản nợ được ghi nhận. Ngân hàng cũng cần phải duy trì tỷ lệ thu nhập lãi cận biên cố định. Những hệ số được tính toán sẽ giúp cho ngân hàng đưa ra các dự báo về khả năng sinh lãi trong thời gian tới thông qua việc kiểm soát tài sản, tìm kiếm nguồn vốn có chi phí thấp mà không yêu cầu thì thôi hồi hay còn mức lãi quá cao. 

3. Nội dung chi tiết về quản lý lãi suất của các khoản nợ

Muốn hiểu được hết về quản lý lãi suất của các khoản nợ thì cần phải nắm được nội dung chi tiết của việc quản lý này. Một số điều mà các ngân hàng cần phải lưu ý như sau: 

- Nhận dạng rủi ro: Rủi ro của lãi suất có thể xuất phát và bắt nguồn từ nhiều nguyên nhân khác nhau, do đó các ngân hàng cần phải có công cụ đo lường để có thể nhận ra các rủi ro một cách sớm nhất. Tùy theo sức phức tạp của các sản phẩm cũng như phạm vi hoạt động của các khoản nợ mà ngân hàng sẽ thiết lập một hệ thống đo lường phù hợp.

- Đo lường rủi ro: Hệ thống đo lường rủi ro phải được chọn lọc kĩ lưỡng để có thể phát hiện và nhận biết những rủi ro có thể xảy ra sớm nhất. Đồng thời, hệ thống đo lường này cũng sẽ dự báo được những tác động của biến động lãi suất đối với hoạt động của ngân hàng để từ đó đưa ra các cách quản lý sao cho phù hợp với mô hình tại Việt Nam.

- Giám sát rủi ro lãi suất: Đây là quá trình mà ngân hàng sẽ phải nhìn nhận, đánh giá lại những chiến lược mà họ đang sử dụng có phù hợp với hồ sơ rủi ro như dự tính hay không. Việc đánh giá này thường được thực hiện một cách định kỳ để đảm bảo mức độ nhất quán giữa ngân hàng với các mục tiêu được đặt ra.

- Hiệu quả kinh doanh của bất cứ ngân hàng thương mại nào đều phụ thuộc rất lớn vào năng lực quản lý rủi ro lãi suất của những người đứng đầu. Trên thực tế, hoạt động kinh doanh của ngân hàng sẽ phải chịu tác động của rất nhiều yếu tố mang lại vì thế việc xảy ra rủi ro là điều không thể tránh khỏi.

- Trong khi thị trường xảy ra những biến động và lãi suất thay đổi liên tục thì có thể ảnh hưởng Đến tài sản cũng như nguồn vốn của ngân hàng. Ảnh hưởng lớn nhất ta có thể nhìn thấy ngay trước mắt đó là việc thiếu vốn khả dụng sẽ ảnh hưởng đến khả năng hoạt động của ngân hàng. 

- Quản lý rủi ro lãi suất có thể làm giảm bớt và hạn chế tối đa những ảnh hưởng của biến động thị trường với giá trị của ngân hàng. Thông qua cách này, sẽ làm giảm xác suất rủi ro mà ngân hàng có thể phải đối mặt. Hiện nay thì xu hướng tự do hóa và toàn cầu hóa kinh tế ngày càng phát triển mạnh đã khiến cho hoạt động kinh doanh của các ngân hàng trở nên phức tạp hơn, rủi ro phải đối mặt ngày càng nhiều. Đối với một quốc gia đang phát triển như Việt Nam thì việc nâng cao quản lý lãi suất là một cách có hiệu quả Khi môi trường kinh doanh và thị trường phải đối mặt với những biến động liên tục, căng thẳng như hiện nay. 

- Khi một ngân hàng đứng trên bờ vực lung lay hoặc phá sản chắc chắn một phần là do sự quản lý rủi ro yêu kém nên mới dẫn đến việc làm cho khách hàng không còn tin tưởng vào hệ thống ngân hàng đó. Sụp đổ của một ngân hàng trong một mắt xích có thể làm ảnh hưởng trực tiếp đến sự phát triển của nền kinh tế nói chung và các ngân hàng khác nói riêng.

- Ví dụ trong giai đoạn cuối năm 2000 không 122, đầu năm 2000 không 123 một số ngân hàng của Mỹ đã chính thức sụp đổ tác động rất lớn đến nền kinh tế của quốc gia hàng đầu trên thế giới, đồng thời cũng làm ảnh hưởng nghiêm trọng đến nền kinh tế của các quốc gia khác. Để cứu vãn được tình trạng này thì các quốc gia sẽ phải bỏ ra một khoản chi phí rất cao hoặc kêu gọi đầu tư từ các doanh nghiệp. Tuy nhiên, để hạn chế tình trạng này thì trước tiên vẫn phải chú trọng và quản lý lại suất của các khoản nợ. 

Quản lý lãi suất của các khoản nợ là một vấn đề cực kỳ nghiêm trọng và nan giải mà mỗi ngân hàng, hay quốc gia đều phải chú trọng thực hiện. Do đó, cần phải xem xét và đánh giá kỹ lưỡng tình hình, biến động của thị trường và nền kinh tế quốc gia đó.